正向套利具體是指期貨和現(xiàn)貨的價格高于無套利區(qū)間的上限，投資者在期貨賣出的同時買入相同數(shù)量的現(xiàn)貨，等到期貨和現(xiàn)貨的價格回到無套利區(qū)間后，將手中的現(xiàn)貨和期貨同時進行平倉操作，然后獲得套利收益行為這就是正向套利。正向套利的基礎(chǔ)是建立在期貨市場的一個合約出現(xiàn)了價格上的順差。
正向套利的步驟
1、投資人從市場中借入和期貨合約時間期限完全相同的資金，且應(yīng)該滿足一定的數(shù)量；
2、按照市場價格，投資人買入數(shù)量相同的成分股和對應(yīng)的期貨，成分股的價值和期貨價值此時不一定相同；
3、根據(jù)對應(yīng)時間的期貨價格，賣出數(shù)量相同但是價值不同的期貨合約；
4、按期貨合約到期時的現(xiàn)貨價格，將投資人手中的成分股全部賣出；
5、投資人償還最初借貸的資金和對應(yīng)的利息。
